Page 159 - Gričar, Sergej, in Štefan Bojnec, 2016. Aplikacija metodologije časovnih serij na primeru turističnih cen. Koper: Založba Univerze na Primorskem.
P. 159
Robustnost modelov postavljenih s hipotezami
postavljen s hipotezo 4. Rezultati tega modela, preglednice in slike, so zara-
di svoje obsežnosti na voljo pri avtorjih na poziv.
Na žalost ne obstaja enostaven način, kako vnaprej oblikovati model,
ki ga uporabimo za testiranje kointegracije in ki uvaja resne težave, saj bo
rezultat testa odvisen od izbranega modela. Johansen (1996) predlaga re-
šitev za to uganko, ki vključuje uporabo načela Pandula. Za skupno hipo-
tezo uporabimo največji rang matrike in kombinacijo determinističnih
spremenljivk, ki vstopajo v model. Model, ki ima vključeno le konstanto in
trend, nam z uporabo S&L-statistike priporoča devet kointegracijskih ran-
gov. Enako predlaga Johansen test v sledovih, kjer smo vključili tudi deter-
ministični člen – strukturni lom.
Preglednica 28: Določitev kointegracijskega ranga za hipotezo 4
Granger- 159
jev test vz- hipoteza
Spremenljiv- Deter- število odlogov H0: vrednost ročnosti (H);
ka ministični AIC HQ SBIC test statis-
uporabljen
člen tike test
ICGS, ICŽP, 779,05
620,50
ICŽPEA, 474,78
373,81
ICGSEA, 318,04 H4;
279,66 S&L,
ICN, ICTG, tr, k 8 8 8 199,37 2 stopnji
IAC, ICS, 135,91
102,11
ICIPP, IBPG, 67,19**
35,77
NEDT, turis- 16,90
5,79
ti, K1, K2
1,85
Opombe: AIC – Akaike informacijski kriterij, HQ – Hannan-Quin informacijski kriterij,
SBIC – Schwarz informacijski kriterij, – kointegracijski rang, – kointegracijski rang ni-
čelne hipoteze, S&L – Saikonen in Lütkepohl test, JTT – Johansen test sledi; ICGS – indeks
cen v gostinstvu, ICŽP – indeks cen življenjskih potrebščin, ICŽPEA – indeks cen življenj-
skih potrebščin v evro območju, ICGSEA – indeks cen v gostinstvu v evro območju, IAC –
indeks cen hrane in brezalkoholnih pijač, IBPG – indeks bruto plač v gostinstvu, turisti – pri-
hodi domačih in tujih turistov, ICIPP– indeks cen industrijskih proizvodov pri proizvajalcih,
ICS – indeks cen storitev, ICN – indeks cen nafte, NEDT – nominalni efektivni devizni tečaj,
ICTG – indeks cen tekočih goriv, K1 – prva komponenta, K2 – druga komponenta; *, **, ***:
10 %, 5 % in 1 % stopnja značilnosti; tr – linearni trend, k – konstanta.
Zaradi relativne majhnosti vzorca dodatnih determinističnih členov
nismo vključevali v model VEC, saj bi v nasprotnem primeru imeli pro-
blem s stopinjami prostosti. Res pa je, da ima model večjo prožnost na vzor-
postavljen s hipotezo 4. Rezultati tega modela, preglednice in slike, so zara-
di svoje obsežnosti na voljo pri avtorjih na poziv.
Na žalost ne obstaja enostaven način, kako vnaprej oblikovati model,
ki ga uporabimo za testiranje kointegracije in ki uvaja resne težave, saj bo
rezultat testa odvisen od izbranega modela. Johansen (1996) predlaga re-
šitev za to uganko, ki vključuje uporabo načela Pandula. Za skupno hipo-
tezo uporabimo največji rang matrike in kombinacijo determinističnih
spremenljivk, ki vstopajo v model. Model, ki ima vključeno le konstanto in
trend, nam z uporabo S&L-statistike priporoča devet kointegracijskih ran-
gov. Enako predlaga Johansen test v sledovih, kjer smo vključili tudi deter-
ministični člen – strukturni lom.
Preglednica 28: Določitev kointegracijskega ranga za hipotezo 4
Granger- 159
jev test vz- hipoteza
Spremenljiv- Deter- število odlogov H0: vrednost ročnosti (H);
ka ministični AIC HQ SBIC test statis-
uporabljen
člen tike test
ICGS, ICŽP, 779,05
620,50
ICŽPEA, 474,78
373,81
ICGSEA, 318,04 H4;
279,66 S&L,
ICN, ICTG, tr, k 8 8 8 199,37 2 stopnji
IAC, ICS, 135,91
102,11
ICIPP, IBPG, 67,19**
35,77
NEDT, turis- 16,90
5,79
ti, K1, K2
1,85
Opombe: AIC – Akaike informacijski kriterij, HQ – Hannan-Quin informacijski kriterij,
SBIC – Schwarz informacijski kriterij, – kointegracijski rang, – kointegracijski rang ni-
čelne hipoteze, S&L – Saikonen in Lütkepohl test, JTT – Johansen test sledi; ICGS – indeks
cen v gostinstvu, ICŽP – indeks cen življenjskih potrebščin, ICŽPEA – indeks cen življenj-
skih potrebščin v evro območju, ICGSEA – indeks cen v gostinstvu v evro območju, IAC –
indeks cen hrane in brezalkoholnih pijač, IBPG – indeks bruto plač v gostinstvu, turisti – pri-
hodi domačih in tujih turistov, ICIPP– indeks cen industrijskih proizvodov pri proizvajalcih,
ICS – indeks cen storitev, ICN – indeks cen nafte, NEDT – nominalni efektivni devizni tečaj,
ICTG – indeks cen tekočih goriv, K1 – prva komponenta, K2 – druga komponenta; *, **, ***:
10 %, 5 % in 1 % stopnja značilnosti; tr – linearni trend, k – konstanta.
Zaradi relativne majhnosti vzorca dodatnih determinističnih členov
nismo vključevali v model VEC, saj bi v nasprotnem primeru imeli pro-
blem s stopinjami prostosti. Res pa je, da ima model večjo prožnost na vzor-
